2009年国际银行业及其监管的新特点

始于2008年的国际金融危机是银行业在20世纪30年代大萧条以来遭受的最严重的冲击，到2009年末，金融危机的影响还难言见底，金融市场虽然有所反弹，但不确定性因素较多，国际金融危机暴露的诸多金融体系弊病仍未找到明确的改革路径。发达国家银行业体系坏账问题仍未完全解决，不良资产损失处置方式仍存在不确定性。在宽松的货币政策下，“热钱”流动造成金融市场波动的风险增加，并可能催生新一轮的全球性资产泡沫。

（一）金融危机以来国际银行业发展的新特点

一是由于有毒资产滋生巨额亏损，及杠杆率监管指标对应的资本金缺口约束，银行业“去杠杆化”和信贷紧缩的压力持续存在。银行过度依赖货币市场等融资的负债结构得到调整，更加趋向于稳健的居民储蓄。银行收益水平和利润结构也发生变化，单纯追求利润的短期化倾向得到一定程度的矫正。

二是银行业集中度进一步提高。在危机中生存下来的少数美欧大银行，竞争实力得到进一步加强，行业集中度上升。新兴市场银行业在全球市场份额有所提升。

三是衍生品金融市场呈现萎缩态势。与2007年相比，2009年全球债券余额下降约6万亿美元，欧美金融市场的证券化发行步伐放缓，相关金融衍生品交易受到更加严格的管制。

四是市场区域规模略有变化。美国金融体系虽为国际金融危机中的重灾区，但美元在国际支付体系和国际储备中的核心地位并未受到实质性影响，欧洲和日本市场相对稳定，亚洲和太平洋地区的金融市场规模有所增长。

（二）国际金融监管制度改革取得重大进展

随着2009年金融体系的逐步企稳，国际金融监管组织、各主要经济体监管当局开始改革金融监管制度，修复金融体系根本性缺陷。根据二十国集团倡